研发事关未来——这是广东多家科技型企业高管的共识。他们认定，科技创新恰如企业发展的高能发动机，因此将企业营收的20%-30%用于研发，以保持技术上的领先优势。但很长一段时间以来，科技型企业“轻资产、重研发、高风险”的特征与商业银行重抵押、重报表的传统授信模式存在错位，导致部分企业面临融资困境。

“十五五”规划纲要指出，加快高水平科技自立自强，引领发展新质生产力。作为改革开放的前沿，广东的创新创业氛围浓厚，7万余家高新技术企业、5.6万家科技型中小企业汇聚南粤大地。

近期，《中国银行保险报》记者参与中国银行业协会组织的“聚力新征程，共绘金融为民新气象”主题调研活动，走进企业，看科技金融穿针引线，串联起技术、产业、政策，共促新质生产力发展。

陪伴种子选手长成大树

在广州赛特智能科技有限公司（以下简称“赛特智能”）展厅内，有一面让人印象深刻的专利墙，140项发明专利证书整齐排列，但这只占了该公司所获700余项知识产权的五分之一。

这是企业研发实力的证明，也是企业发展的底气所在。赛特智能董事长李睿介绍，公司专注于环卫与医疗两大细分市场，产品涵盖无人驾驶清扫车、医院物资配送机器人与感控消杀机器人等。经过多年技术累积与项目应用，赛特智能2025年营收突破2亿元，今年有望翻一番。

将时间拨回至2018年，赛特智能的发展并非一帆风顺。李睿坚定看好的环卫、医疗两大方向面临“伪需求”的质疑。彼时，其账面资金仅够维持数月。

要让更多科技型企业破土而出、茁壮成长，科技金融需先行一步。2018年，基于研发费用核定，中国银行广州番禺支行为赛特智能核定了1000万元的“科企支持贷”。正是这笔远超李睿预期的贷款，为公司发展提供了关键保障。

“如果用传统眼光来看，我们不是银行好的授信对象，因为没有固定资产，更多的是知识产权这些无形资产。”李睿明白，不同于现在银行愈加重视科技金融，8年前，银行敢为初创期科技型企业提供1000万元信用贷款，绝非易事。

究其原因，在中国银行广州番禺支行普惠金融部主任黄成标看来，除了认可赛特智能的研发实力，更基于对国家大力推动科技创新的判断，结合“中银信贷工厂”业务优化客户评判标准，才敢做出这一决策。

此前，知识产权价值评估缺乏统一、科学的标准，银行同样难以准确衡量价值。随着时间发展与政策引导，创新也发生在银行之中。第一步，便是识别真正的科技创新种子。建设银行佛山狮山支行副行长陈烁宏介绍，建行创建了“科创企业多维评价体系”，整合企业知识产权、科技认定资质、财务报表等数据，能对科技型企业创新发展能力进行精准画像。

广东迈能欣科技有限公司（以下简称“迈能欣科技”）便受益于此。迈能欣科技专注于新能源、储能领域国产中、高端传感器的研发、生产、销售、配套。2025年，企业进入关键爬坡期，订单成倍增长。受上下游资金流转时间差、采购原材料需求增加等因素影响，迈能欣科技现金流一度紧张。

陈烁宏介绍，建行佛山狮山支行在一次日常走访中了解到这一情况，将迈能欣科技信息输入“科创企业多维评价体系”系统查询后，发现其评价等级为M5级，属于前列水平。很快，迈能欣科技获得“善科贷”200万元。“建行给我们授信，补充了流动资金，让我们能快速发展。”迈能欣科技相关负责人谷文表示，2025年，迈能欣科技销售额同比增长5倍，产品线增加两倍。

差异化发展科技金融

近几年，科技金融被置于更重要的位置。为做好科技金融大文章，商业银行从创新评价体系、构建专属信贷产品、提供综合金融服务等多点发力。在此背景下，各类银行如何发挥自身优势，提供差异化服务？

首创无人机数字语音广播系统、建立无人机台灯等多条产品线、发明无人机喷火器……10年间，广州成至智能机器科技有限公司（以下简称“成至智能”）从一家无人机经销商，转型成为全力攻坚无人机载荷系统的国家级重点“小巨人”科技型企业。成至智能董事长廖科文对此颇感自豪。

回忆起创业时的惊险时刻，廖科文说：“一路走来很不容易，银行给了我们最大支持。”2019年，成至智能发展受挫，甚至快到发不出工资的地步。这是许多科技型企业都会面临的“死亡谷”——研发仍需投入资金，成果转化尚未落地。幸运的是，当年工商银行为成至智能提供了50万元的“结算贷”，缓解了企业的资金压力。

工商银行的服务并未止步。从50万元“结算贷”救急，到“粤科e贷”“科创e贷”，再到2000万元授信，甚至引入股权投资资源，工商银行为成至智能提供了全生命周期陪伴。工商银行广州分行科技金融中心副主任、广州科技支行行长李烁说：“企业已经处于不断跨越生命周期的过程中，如果只用一个信贷产品去服务，肯定不能满足企业各个阶段的需求。”

面对大型科技企业资金额度大、期限长的信贷需求，则需要发挥政策性银行发现市场、撬动杠杆、弥补失灵的功能，为企业创新发展提供长期、稳定、可持续的金融保障。

经过近40年发展，南方测绘集团已从广东一隅发展为全球领先的测绘企业。2022年，该民营企业正处于高精度RTK、测量机器人、无人机航测系统等核心产品量产突破的关键阶段。该集团董事长马超说，最现实最紧迫的问题就是钱，当时测算的资金需求在1亿元以上。南方测绘集团董秘兼办公室主任吴宇欣坦言：“一个测绘产品从研发到量产，至少需要3至5年的时间，这更考验金融机构的耐心与远见。”

政策性金融恰是最优解。中国进出口银行广东省分行党委委员、行长助理黄晓丹介绍，该分行为南方测绘集团提供了1.5亿元的中长期流动贷款，用于新技术研发、核心零部件国产化替代等关键环节。2024年，该分行第一时间为企业完成贷款接续，并新增5000万元贷款专项支持企业产品出口，保证其资金链稳定连续。今年，中国进出口银行拟继续向南方测绘集团发放贷款，支持其扩大出口业务，为企业“走出去”、开辟业务增长新空间保驾护航。

政策、产业、资金协同发力

将镜头拉远，单家银行的创新是点，政策、产业、资金协同是面。广东连续9年保持区域创新能力综合指标领先，拥有7万余家高新技术企业、5.6万家科技型中小企业并非偶然。

记者了解到，李睿选择在广州创业，看重的是丰富的资源、浓厚的商业化氛围和有力的人才支撑。廖科文则重视产业分工带来的效率提升：“我们会充分利用珠三角、大湾区在（信息产业）产业链方面的优势，进行产业分工。”据悉，成至智能已是广州市低空制造产业链3家链主企业之一。

在这片创新高地上，广东金融监管局不仅思考如何做好科技金融，更着力提升科技金融的适配性、有效性。

由于科技型企业具有高风险的特征，一部分银行基层工作人员存有不敢贷的顾虑。为此，广东金融监管局自主出台科技支行评估指引等制度文件，引导辖内银行建立差异化容错机制，完善尽职免责认定标准和流程。据悉，截至2026年一季度末，广东省科技贷款余额6.36万亿元，同比增长11.82%。

从广东实践来看，科技金融发展呈现出从“看砖头”到“看专利”，从单项贷款到全生命周期接力，从金融机构单兵突进到政策、产业、资金协同发力的转变。“十五五”规划纲要提出，“构建同科技创新相适应的科技金融体制”。面向“十五五”，科技金融还将在全生命周期的服务中，陪伴企业成长为参天大树。